Reserva Federal sube tipos de interés y el mundo ya siente los embates de esta decisión.

Si hay una protagonista de lo que va de año es la inflación, ella es ahora mismo el común denominador en el mundo.

El alto precio de las cosas se debe a niveles de inflación que no se alcanzaban en décadas, al menos, en Estados Unidos.

Así que, como parte de su estrategia para detener el incremento de la inflación, el banco central estadounidense elevó la tasa de referencia de los préstamos.

Estamos hablando de 0,75 puntos porcentuales, a un rango entre 1,5% y 1,75%.

Los pronósticos de la institución indican que las tasas de interés alcanzarán el 3,4% para fines de año.

Un movimiento que afecta a los estadounidense en aspectos como mayores costos de endeudamiento para tarjetas de crédito o hipotecas.

De hecho, la última vez que la Fed anunció una subida de tipos de esta magnitud fue en 1994.

Reserva Federal sube tipos de interés

La inflación estadounidense subió al 8,6% en mayo, el ritmo más rápido desde 1981.

Eso es lo que llevó al panel de expertos de la Reserva Federal a actuar de manera más agresiva.

Al principio se creyó que el aumento de los precios era transitorio y el Gobierno norteamericano hizo varias cosas.

En primer lugar inyectó billones de dólares en la economía y en segundo, incluyó cheques directos a los hogares, pero con todo eso no detuvo la inflación.

Datos concretos:

Tras conocerse la cifra de inflación en Estados Unidos también se revelaron otros datos interesantes que compartiremos con ustedes a continuación.

• El incremento mensual de los precios de consumo entre marzo y abril fue del 1%.
• El precio de un galón de gasolina (3,78 litros) en Estados Unidos alcanzó el sábado los 5 dólares (4,80 euros), un récord jamás antes alcanzado.
• Hace un año, en junio de 2021, el precio medio del galón de gasolina (la medida que usan las gasolineras en EEUU, en lugar del litro) se situaba en 3,07 dólares, es decir, prácticamente dos dólares por debajo del actual.
• En 20 de los 50 estados de EEUU los precios están por encima de los 5 dólares por galón, especialmente en la costa oeste del país.

A pesar de las promesas de una mejora y de que las medidas tomadas pretenden frenar el fenómeno inflacionario, existe un poco de duda.

“La Fed está bajo presión y enfrenta una prueba de credibilidad por la inflación”, dijo el economista David Beckworth, investigador del Centro Mercatus de la Universidad George Mason.

Los efectos ya se sienten | Reserva Federal sube tipos de interés

Lo que hace o no Estados Unidos marca la pauta en el mundo. De modo que al subir los tipos de interés generó impacto colectivo en otras latitudes.

“La mayoría de los bancos centrales de las economías avanzadas y algunos bancos centrales de mercados emergentes están ajustando la política de manera sincronizada”.

Así lo explicó el economista Gregory Daco.

“Ese es un entorno global al que no nos hemos acostumbrado en las últimas décadas, y eso representará ramificaciones para el sector empresarial y para los consumidores en todo el mundo”, dijo Daco, economista jefe de la consultora de estrategia EY-Parthenon.

De hecho, en Brasil, Canadá y Australia también han aumentado las tasas, mientras que el Banco Central Europeo ha esbozado planes para hacerlo a finales de este verano.

Las bolsas han sufrido caídas importantes estos días | Reserva Federal sube tipos de interés

Frente a toda la expectativa que esta nueva subida generó, Wall Street entró este lunes en lo que se denomina un mercado bajista.

Todo después de que los temores a una economía frágil y el aumento en las tasas de interés hicieran que el S&P 500 cayera más de un 20% por debajo de su récord establecido a principios de año.

El índice se hundió 3,9% el lunes 13 de junio.

En la primera oportunidad que tuvieron los inversores para comprar y vender después de tener el fin de semana para reflexionar sobre la sorprendente noticia de que la inflación está empeorando, no mejorando.

De ese modo, tenemos al Dow Jones con una pérdida de 2,79% a 30.517,06 puntos.

Así como al índice tecnológico Nasdaq, que pasó de 4,68% a 10.809,22, y el S&P 500 de las mayores empresas en bolsa 3,87% a 3.749,91 unidades.

No conforme con eso, el S&P 500, considerado como el índice más representativo del mercado, también manifestó pérdidas.

Y sobre todo, muy importantes, al ubicarse en territorio de “bear market”.

Lo que significa que perdió más de 20% desde su máximo histórico anterior conseguido en enero (-22% al cierre del lunes).

Los inversores y empresarios muestran falta de confianza

Esta situación afecta al mundo entero y está causando falta de confianza en los empresarios e inversores.

Así lo confirma el analista Edward Moya, de Oanda:

“Sabiendo que las advertencias sobre resultados son todavía poco numerosas a pesar de que se prevé un crecimiento mucho más débil, incluso una recesión en los próximos meses”.

La perspectiva de un incremento de tasas de interés también afectó al mercado obligatorio, que vio salir a los inversores.

Los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense a 10 años alcanzaron 3,38%, por primera vez en 11 años.

Veamos los números | Las bolsas entran en crisis

Sin exagerar, todos los valores cayeron este lunes, empezando por la tecnología y los ligados a criptomonedas, así como el sector viajes.

Entre los más golpeados figuran Amazon (-5,45%), Tesla (-7,10%) y Meta (-6,44%), que desde su récord de setiembre de 2021 perdió 57% de su capitalización bursátil.

En un clima de gran aversión al riesgo, todo lo relacionado con las criptomonedas también sufrió.

Así lo mostraron las caídas de la plataforma de intercambios Coinbase (-11,41%) o del especialista en “minado” (creación de bitcoins) Riot Blockhain (-10,06%).

American Airlines perdió 9,45% y United Airlines 10,06%.

El escenario de abril

En abril pasado cuando la FED asomó la idea de subir los tipos de interés los mercados sufrieron varios reveses.

Y es que una medida de esta magnitud conduce a mayores costos de endeudamiento para las personas y las empresas.

Incluidas aquellas que buscan préstamos para comprar casas, automóviles y otros bienes costosos.

Veamos un poco de lo que ocurrió en hace dos meses…

La venta masiva de acciones fue amplia, pero la llegada de nuevos balances con importantes ganancias ayudaron a evitar que los principales índices declinaran aún más.

En el mes de abril, Las caídas en los sectores tecnológicos provinieron de Nvidia, que bajó alrededor del 6%, y Netflix y Alphabet, que perdieron un 3,5 % y un 2,5 %, respectivamente.

Warner Bros. Discovery retrocedió un 6,9% tras la noticia de que la empresa cerró CNN+.

Lo mejor del Dow Jones fue para Dow Inc +2,3%, IBM y Verizon +1,1% y 3M +0,8%.

En el S&P 500 se destacaron las subas de United Airlines +9,3%, AT&T +4% y American Airlines +3,8%.

En el Nasdaq, las principales alzas se anotaron en Tesla +3,2%, CSX +2,8% y Monster +1,8%.

Los inversores europeos estuvieron con la atención puesta en la reunión del Banco Central Europeo (BCE).

La promesa sigue en pie

La última promesa que queda sobre la mesa es la que hizo recientemente el Banco Central de Estados Unidos:

“El comité está fuertemente comprometido a devolver la inflación a su objetivo del 2%”, añadió.